Аннотация: |
ВВЕДЕНИЕ
Стабильность функционирования банковского сектора зависит, прежде всего, от финансовой устойчивости хозяйствующих субъектов и определяется эффективностью его взаимодействия с организациями рыночной инфраструктуры. В условиях рыночной экономики формируется насущная потребность системного решения задач повышения надежности, устойчивости и конкурентоспособности кредитных организаций, углубления экономических исследований с позиции формирования эффективного механизма взаимодействия банковской системы с финансовыми рынками.
Постановка и решение подобных задач лежит в плоскости стратегии развития банковского сектора экономики на финансовых рынках, позволяющей определить функциональную и стимулирующую роль в решении народнохозяйственных задач. К сожалению, разработка подобных документов, раскрывающих концепцию развития указанных сегментов экономики, ограничена максимальными сроками от 4-х до 5 лет, в то время как в международном сообществе подобные стратегические программы разрабатываются на десятки лет вперед.
Проблемам взаимодействия банковской системы и финансовых рынков в экономической литературе не уделялось достаточного внимания. Обострение конкуренции на рынке банковских услуг, агрессивность поведения небанковских кредитных организаций, паевых фондов, других финансовых институтов, усложнение и бурное развитие современных информационных технологий обусловливают потребность в изучении взаимосвязей, взаимодействия кредитных организаций с отдельными сегментами финансового рынка.
Значительное внимание вопросам управления банковской системой уделено в работах таких зарубежных экономистов, как Ж. Матук, Сильвер де Куссерг, М.К.Льюиса, С. Питер, П. Самюэльсона, Р. Коха и других. Следует выделить работы отечественных ученых И.Г. Балабанова, Н.И. Валенцевой, Е.Ф. Жукова, О.И. Лаврушина, И.Д. Мамоновой, Ю.С. Масленченкова, Г.С. Пановой, М.А. Песселя, В.Т. Севрука, Н.Э. Соколинской, Э.А. Уткина, В.Е Черкасова, З.Г. Ширинской и др. Одним из важнейших направлений модернизации банковского бизнеса, является моделирование его бизнес-процессов, которые отражены в работах российских и зарубежных ученых: Ю.С. Масленченкова, Б.Б. Рубцова, А.В. Тютюнника, С.В. Черемных, М. Хаммера, Д. Чадли, и других.
Повышение эффективности функционирования кредитных учреждения зависит от конкурентоспособности банковской системы, поэтому необходима разработка теоретических и методологических принципов оценки конкурентоспособности банковской системы. Решение данной проблемы связано с формированием инфраструктуры финансовой системы, учитывающей интересы участников рынка и обусловливающих доходность их операций.
Недостаточная изученность указанных выше проблем, актуальность, теоретическая и практическая значимость их решения определили выбор темы дипломной работы, цель исследования и его задачи.
Целью дипломной работы является изучение проблемы финансовой устойчивости коммерческих банков и разработка предложений по ее повышению. В рамках этой цели выделены следующие задач.
оценить организационные особенности деятельности банковских и небанковских институтов на финансовом рынке, раскрыть влияние их взаимодействия на эффективность функционирования банковской сферы;
разработать методологические подходы к формированию устойчивой банковской системы в условиях расширения банковских операций на рынке финансовых услуг;
выявить интересы участников финансовых рынков и определить условия их взаимоотношений;
сформировать и научно обосновать представления об эффективном механизме взаимодействия банковской системы и финансовых рынков.
разработать критерии и методический аппарат оценки финансовой устойчивости банковской системы, сформировать систему количественных и качественных показателей оценки;
выявить совокупность финансовых потоков, опосредующих операции, совершаемые на рынке финансовых и банковских услуг;
сформировать предпосылки совершенствования системы финансовой устойчивости банковской системы.
Объектом дипломной работы является ОАО «Банк Москвы». Предметом - финансовая устойчивость коммерческого банка.
Методологическую базу дипломной работы составляют фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых, концептуальные и стратегические программы развития банковской системы страны. При решении конкретных задач использовался аппарат теории вероятностей и математической статистики, метод динамического программирования, метод цепного финансирования, методы актуарной математики, элементы теории ориентированных множеств, экспертный, репрезентативный способы и другие.
Информационно-эмпирическая база формировалась на основе федеральных и региональных органов Государственного комитета статистики РФ, Главного управления Центрального банка РФ, Правительства РФ, Министерства финансов РФ, бухгалтерской отчетности коммерческих банков, данных, публикуемых в периодической печати, материалов исследований отечественных и зарубежных исследований.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Для определения взаимосвязи между финансовой устойчивостью и ликвидностью в дипломной работе выявлены и сформулированы принципы формирования банковской политики ОАО «Банк Москвы» по их оптимизации. В работе предложены факторы финансовой устойчивости и ликвидности, которые классифицированы на первичные и вторичные. Первичные факторы финансовой устойчивости включают: прибыль и прирост капитала банка; вторичные характеризуют активы банка и его капитал, в их число включен новый фактор «доля просроченных кредитов в кредитном портфеле». К первичным факторам ликвидности отнесены высоколиквидные активы, а вторичными являются объем обязательств и связанные с ними характеристики. Состав вторичных факторов дополнен фактором «чувствительность привлеченных средств к процентным ставкам и существенным колебаниям курса национальной валюты».
В целях осуществления деятельности банки должны располагать необходимыми ресурсами. Обеспечение финансовой устойчивости и ликвидности банка достигается посредством эффективного размещения ресурсов. Политика коммерческих банков по размещению ресурсов концентрирует свое внимание на разработке и функционировании комплекса мероприятий. В работе автором предложен конкретный алгоритм размещения ресурсов и даны рекомендации при его внедрении.
Оценка финансовой устойчивости и ликвидности представляет собой действия, направленные на выявление комплексной устойчивости коммерческого банка ОАО «Банк Москвы». Учитывая различные подходы и мнения к определению экономического содержания финансовой устойчивости коммерческого банка, в банковской практике используются многообразные методы ее оценки. Результаты анализа позволили выявить достоинства и недостатки современных моделей оценки финансовой устойчивости и ликвидности банков. Доказано, что более современной является американская модель CAMELS, в соответствии с которой рейтинги отдельных показателей позволяют разработать мероприятия по их повышению. Определено, что основным недостатком действующих моделей оценки финансовой устойчивости является отсутствие четко очерченных взаимосвязей между финансовой устойчивостью и ликвидностью.
По результатам анализа были выделены две основные тенденции развитая отечественного финансового рынка, характерные как для пассивных так и для активных операций коммерческих банков. Это позволило обосновать концепцию комплексного управления активами и пассивами коммерческого банка ОАО «Банк Москвы» с использованием модели линейного программирования. При этом на основе принятых ограничений (балансового, ликвидного и кредитного) определена область допустимых значений по получению максимальной прибыли при заданном уровне риска.
Главной задачей управления операциями банка является определение степени допустимости и оправданности риска. На основе результатов исследований ОАО «Банк Москвы» предложена модель оценки внутренних кредитных рейтингов, обеспечивающая единство основных видов банковских рисков (кредитного, рыночного и операционного), которая позволяет определить рейтинг заемщика по результатам финансового анализа, а также осуществить анализ бизнес рисков и оценить рейтинг кредитной сделки на основе присущих ей факторов (наличие и качество обеспечения, сумма ии срок кредита, валюта сделки, юридическое оформление сделки).
Повышение эффективности и дальнейшее развитие банковского сектора во многом определяются стратегий политики банков по оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности. В этих целях разработана модель распределения фонда привлеченных средств банка на высоколиквидные и доходные активы. Данная модель позволяет максимизировать прибыль коммерческих банков, а именно ОАО «Банк Москвы». Предложен механизм оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности банка, с использованием таких показателей: объем высоколиквидных активов, возможный отток средств, расходы на изменение ликвидности и привлечение высоколиквидных активов.
Определяющим фактором состояния финансовой устойчивости и ликвидности является сбалансированность «доходности и риска» кредитного портфеля ОАО «Банк Москвы». Для характеристики механизма оптимизации, мониторинга и анализа риска и доходности кредитного портфеля коммерческого банка, автором предложена модель, позволяющая получать максимальный доход от операций кредитования, при ограниченных ресурсах, заданном уровне риска, и установленной структуре кредитного портфеля, а также его диверсификации соответствующей стратегии развития банка.
Уточнен и дополнен категорийный аппарат, применяющийся в области финансовой устойчивости и ликвидности коммерческих банков. Предложены и обоснованны авторские трактовки понятий: «банковские ресурсы», «финансовая устойчивость банка», «ликвидность», «сбалансированность банковской политики».
Банковские ресурсы – определяются как совокупность собственных средств банка, привлеченных и заемных денежных средств юридических и физических лиц на возвратной основе, которые размещаются банком в целях выполнения законодательных требований и получения дохода.
Финансовая устойчивость – трактуется как способность банка обеспечивать исполнение ключевых требований и наличие собственного капитала в размере полностью покрывающего все необеспеченные требования, с учетом постоянно меняющихся рыночных условий.
Ликвидность представляет собой способность коммерческого банка обеспечивать своевременно, в полном объеме и без потерь выполнение денежных и прочих обязательств.
Сбалансированность банковской политики ОАО «Банк Москвы» – это соответствие структуры активов и обязательств банка по срокам востребования и исполнения, которое способно обеспечить оптимальный уровень финансовой устойчивости и ликвидности.
Разработаны теоретико-методологические подходы к исследованию взаимосвязи финансовой устойчивости и ликвидности коммерческого банка, которые проявляются в том, что:
а) выделены факторы, учитывающие взаимосвязь финансовой устойчивости и ликвидности: доходность рабочих активов и соотношение высоколиквидных активов и привлеченных средств;
б) рекомендованы модели формирования и размещения ресурсов; в) предложен механизм оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности;
г) сформулированы пути совершенствования деятельности коммерческих банков по регулированию финансовой устойчивости и ликвидности.
Оценены и классифицированы факторы, влияющие на финансовую устойчивость и ликвидность банка ОАО «Банк Москвы» по приоритетам управления. Выделены первичные и вторичные факторы. Первичные факторы финансовой устойчивости включают прибыль и прирост капитала банка; вторичные характеризуют активы банка и его капитал, в их число включен новый фактор «доля просроченных кредитов в кредитном портфеле». К первичным факторам ликвидности отнесены высоколиквидные активы, а вторичными являются объем обязательств и связанные с ними характеристики. Состав вторичных факторов дополнен фактором «чувствительность привлеченных средств к процентным ставкам и существенным колебаниям курса национальной валюты».
Выявлены достоинства и недостатки современных моделей оценки финансовой устойчивости и ликвидности банков. Доказано, что более современной является американская модель CAMELS, в соответствии с которой рейтинги отдельных показателей позволяют разработать мероприятия по их повышению, а сводная оценка выражает степень необходимого вмешательства, которое должно быть предпринято в отношении деятельности банка, как собственными службами, так и органами контроля.
Определено, что основным недостатком действующих моделей оценки финансовой устойчивости является отсутствие четко очерченных взаимосвязей между финансовой устойчивость и ликвидностью.
Обоснована концепция комплексного управления активами и пассивами коммерческого банка с использованием модели линейного программирования. При этом на основе принятых ограничений (балансового, ликвидного и кредитного) определена область допустимых значений по получению максимальной прибыли при заданном уровне риска.
Доказана целесообразность имитационного моделирования активных и пассивных операций банка, которая позволяет проводить как примерные оценки и экспресс-аудит принимаемых решений, так и детальные численные прогнозы и расчеты. Система показателей оценки кредитоспособности заемщика, традиционно включающая коэффициенты: ликвидности, покрытия, финансовой устойчивости, эффективности использования собственных средств, дополнена показателями кредитного риска.
Выявлены причины усиления рисков в банковском секторе и обоснованы предложения по управлению ими. Предложена модель оценки внутренних кредитных рейтингов, обеспечивающая единство основных видов банковских рисков (кредитного, рыночного и операционного), которая позволяет определить рейтинг заемщика по результатам финансового и качественного анализа, а также осуществить анализ бизнес рисков и оценить рейтинг кредитной сделки на основе присущих ей факторов (наличие и качество обеспечения, сумма и срок кредита, валюта сделки, юридическое оформление сделки).
Предложен механизм оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности, который включает разработку и использование моделей определения финансовой устойчивости и ликвидности, совершенствования управления активами и пассивами, управления рисками, а также пути увеличения ресурсов коммерческих банков и оптимизации их структуры.
Обоснована стратегия банковской политики ОАО «Банк Москвы» по оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности. Разработана модель распределения фонда привлеченных средств банка на высоколиквидные и доходные активы, которая позволяет максимизировать прибыль коммерческих банков. Максимизация прибыли основывается на сравнении величины чистых доходов от инвестирования привлеченных средств в доходные активы, с одной стороны, и расходов на поддержание ликвидности банков, с другой. Предложен механизм оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности банка, с использованием таких показателей: объем высоколиквидных активов, возможный отток средств, расходы на изменение ликвидности и привлечение высоколиквидных активов.
|
Дипломные работы 
